对于我们投资人来讲，最重要的是什么？
一是安全，二是收益。，市面上的理财产品收益率表现平平，整体收益率在4.4%附近，可以说很多高收益的投资都是在亏损的。
现在进入，有一批新的“银红理财产品”冒出来了。
这个“银红”便是结构性存款！自银保监会宣布：银行理财开始不保本开始，仅仅一年多的时间，结构性存款余额已经近10万亿元。
结构性存款的规模增长很快，但是真的有想像的那么好吗？
其实不然，这里面，陷阱重重，套路多多！
这玩意听起来像是存款，但实际上与存款区别大了。很多人在银行理财不保本之后，仍旧以为银行理财很靠谱，“保本付息”是行业默认，可能就要吃大亏了。
01
“结构性存款陷阱”
什么是结构性存款？
从定义上来讲，结构性存款是指投资人在银行存入一笔钱，银行会将这笔钱的一部分资金用来进行存款投资，另一部分资金则会嵌入金融衍生工具（包括但不限于远期、掉期、期权或期货等）进行风险投资，获得风险收益。
说白了，就是你买入结构性存款的钱一分为二，一部分用来保本，一部分用来风投。保不保本看收益，收益高低看看风投水平。
看起来像是银行打算“结构性存款”来代替“保本理财”，其实不然，本质上这算是结构性理财。
为了让大家看清这里面的道道，我们直接用数学计算结果来剖析：
假设融哥投资100万用来购买结构性存款A，若该银行定期收益率在3%，发布的A结构存款对外宣传收益率可达5%。那么，为了保证到期后保本，银行就必须把这100万中的100÷（1+3%）=97.1万作为存款；为了保证本金无忧，这97.1万必须用来存款。也就是说，除去这97.1万，仅仅有2.9万可以用来进行风险投资。如果融哥投入的这100万想要拿到这5%的高收益，需要把这2.9万元赚到多少呢？100*5%=5万。
那么问题来了，2.9万变5万需要达到多少的投资回报率呢？
（5-2.9）/2.9≈0.72，也就是72%的收益率！而全球最顶尖理财师最近两年来达到的收益率是67.29%，想要达到72%的收益率无异于痴人说梦。
而这还是全球理财机构的专业的理财师，不是埋汰银行，即使在中国，理财水平能达到20%的都寥寥无几吧。
也就是说，这5%只是镜中花水中月，看得到，难摸着。那么，既然存在这么明显的“陷阱”，为什么还能够这样大卖呢？
其实，已经有“聪明人”开始离场了。
02
“先涨后跌”，机构出逃！
银行理财高收益的套路可谓够深，心理学都用上了。表面看一片叫好，结果自然与大家所期望的背道而驰。
其实这个道理虽然大家都明白，但是，大多数国人购买结构性存款或者结构性理财，往往看到的只是银行名义上给出的预期收益率0-20%，并且会下意识的忽略这个0，只看到这个20%。
也因此，在刚刚面市的时候，这种看似保本的“高收益结构性存款”得到了大众的追捧！无论是单位还是个人都争相买入。
来源：中国人民银行
1、9月之前，无论是中小银行，还是大银行，单位与个人投入“结构性存款”的规模都在不断扩大。
但是，假的毕竟是假的，随着时间的推进，收益到底有多少是骗不了人的。最先清醒过来的是单位等机构，我们可以很明显的看到：
2、单位间银行间整体“结构性存款”规模，在9月份之后整体呈下滑趋势。结构性存款整体规模有所降低，从的10月份的98867.96亿元，降到了现在数据最新的96165亿元。这也正常，毕竟单位或机构，总是更加理性。
但是，有一个很奇怪的现象：
3、个人投资规模在9月份后经历短时间内的降低后，竟然一骑绝尘，规模急剧扩大。单位或机构投资却没有跟进。
发生了什么？
03
结构性存款新玩法面市
市场规模在降低，存款压力又不断加大。银行自然坐不住了。
为应对日趋白热化的市场竞争，银行来了新玩法——DIY（Do It Yourself）。结构性存款的新玩法，在年底横空出世。
DIY是很有意思的一个玩法。就是挂钩标的你做主！什么意思？就是除了固定的存款之外，剩下的风险投资什么你说了算。
也就是说，作为投资者的你可直接根据自己的偏好选择结构与标的，在线自助定制结构性产品，并即时下单，实现了真正意义上的选择产品结构、挂钩标的、参数配比的全自助。
注：汇丰银行DIY玩法
这样做的结果是什么？
个人投资结构性存款12月份激增1489亿元！但是单位和机构并不买账，继续减持结构性存款投资，仅仅12月份就减少5183亿。
而见到个人投资者这么容易忽悠，各大银行便开始推陈出新了。
既然结构性存款有点玩不下去了，所以新的模式就出来了。就是这个DIY，通过让投资者自己投资这个有风险的投资项，来推卸达不到预期收益的责任了。
这样到时候即使没有达到预期收益，或者发生亏损了，就可以名正言顺的说这是你自己投资的，不关我们事儿。
单位或者是机构，正是看穿了这一点，才不再继续买单，如果要自己选择，机构完全可以自己来直接投资，也因此反而开始缩减规模了。那个人投资者是否应该继续买呢？
对于个人投资者而言
对于个人投资者来讲，“不保本是个必然的趋势，因为政策已经下来了。”
“银保监会已经发文了，说要在的年底不再有保本保息。同时，银行如果有加快步伐，做一个整体的整改，比如保本不再有了，银行会收到奖励。所以不是要等到底，银行可能初，或者底就可能会完成整改。”
所以，为自己的资产找一个新出路是必须的。但是，所谓的结构性存款或者说是理财，一定要量力而行。
根据结构不同，结构性存款分为三类：本金+最低收益保证型、本金保证型、部分本金保证型。其中，前两者是100%保本，后者是部分保本，结构性存款是允许部分亏损的。
所以，我们也不是没有选择，只是收益高低的问题，但是这种所谓的“结构性存款”或者说理财，神坑不断，一不小心我们就可能中招。
要是保守型投资者，想要把钱投入到“结构性理财”中，也可以，直接将保本水平调至100%。而风险偏好者或金融行业从业者，想要最高的收益，就可以试试这个目前新出不久的结构性产品定制功能，这个只适合极少数少数群体，一定要慎重。
