作者：禅与计算机程序设计艺术
1.简介
股票市场是一个非常重要的金融工具，每一个从事金融工作的人都应该掌握一些基础的知识，在这个过程中，掌握股票市场的基本知识，能够帮助我们更好的了解市场，并根据自己的策略调整仓位，提升投资收益。今天我将分享一下“程序员”如何通过编写程序实现个人财富自由的系列教程。
3月初，我写了一篇《程序员如何通过编程实现自我价值》，从技术层面分享了我的学习心得、职业规划等方面的建议给大家，受到很多读者的鼓舞，也得到了很大的反馈。但是对于财富自由相关的知识，却鲜有人谈及，直到最近的两个系列教程才陆续上线，但文章质量参差不齐，难度不一，且都是基于零散的知识点进行讲解，无法提供系统性的解决方案，因此我想借此机会，结合过往经验，重新梳理一次如何实现财富自由。
“程序员如何实现财富自由系列”的第一期教程，将带领大家学习投资股票市场的基本原理。后续还将邀请到业内知名投资经理和专业交易者，一起探讨股票市场投资理念和实操技巧。
2.投资股票市场概述
股票市场是一个复杂的生态系统，它由股票、基金、期货、外汇、债券、商品和其他投资产品组成，每个产品又都有其独特的特性和功能。简单来说，股票市场就是以股票为代表的证券市场。投资股票市场可以分为股票投资、股指期货投资、国债期货投资三种模式。其中股票投资又可细分为宽基、中基、沪深两市、港股、美股、英股等不同形式。本教程主要涉及股票投资模式中的宽基市场，即以个人投资者的个人能力、经济状况和兴趣作为投资标的，进行短时间高频、多空双向循环投资。而具体投资策略则主要围绕固定比例仓位、动态止损止盈、仓位管理、均衡配对和投资策略等方面展开。
3.股票投资的基本原理
3.1 什么是股票
股票（Stock），是指将一定数量的公共资产无偿出售给公众的一种流通股权凭证。股票通常被视为一种不可转让的资产，具有价格优势、高波动性、投资风险低、资本回报率高、流动性强、易于交易、可兑换的资产。股票的唯一定义就是指作为受益人的股份占有者，是公司或企业所拥有的可流通并且拥有独立价值的某些有形或无形资产。股票是一种比普通的现金交换凭证更加独特的证券类型，其与其余的证券类型的最大区别在于，其收取的是公司或企业创造的营运成本——该公司或企业为获得利润而投入的金钱，而不是现金。
3.2 为什么要买股票？
3.2.1 投资理由
资金投入越少，持有时间越长，赚取的回报就越高。——古罗马经济学家约瑟夫·哈布森（）
假设你有一个理想的投资计划，每月花光积蓄，全身心投入工作、旅行、读书和娱乐。结果可能是错的，或者至少是你做不到，因为现在的金钱太多了，没有钱再去购买新的投资品种。而买股票则是一种比较理想化的投资方式，虽然它不是最便宜的，但比黄金、纸浆等投资品种的收益要高。比如，如果你预期年化收益率超过7%，那么买入股票的收益率就会超过7%。
3.2.2 沪深两市对比
从表格中可以看到，上证指数和深圳成指的市值、成交额、流通股本、交易量、平均市盈率等指标均较上海证券交易所上市的A股指数有明显优势。其中，上证指数的成交量和上涨概率远超深圳成指，而它们的交易费用又较上海证券交易所要便宜许多。
3.2.3 中国股市情况
近年来，中国股市涨幅急剧攀升，成为投资市场不可或缺的一部分。截至末，中国A股市值排名世界第五，占据着全球8成以上市值的份额。因此，我们要认真分析和研究中国股市市场的变化，从而决定是否加入股票投资的队伍，成为一名财富自由者。
3.2.4 股市投资策略
股票投资的策略有多种多样，主要包括固定比例仓位、动态止损止盈、仓位管理、均衡配对和投资策略等。
固定比例仓位
固定比例仓位指的是按照预先确定的固定比例把股票的买卖放在一定的位置上，以保证投资组合的平衡。也就是说，我们不希望每天都以相同的速度购买、卖出股票，因此需要有个合适的方法来维持仓位的稳定。这种方法一般是设置一个基准参考点，用参照物来作为投资方向的依据。比如我们可以选择基准参考点为基金管理人公布的指数或国际基金组织发布的类似标准的指数，每日跟踪指数走势，并以此作为买入、卖出股票的依据。这样，我们就可以控制每天的仓位，使其稳定在一个相对固定的水平上。
动态止损止盈
动态止损止盈是另一种投资策略，它是根据股票的实际涨跌势头，设置不同的止损、止盈点。具体的方法是在选股时设置的，比如当股票的收盘价超过了止损线时，则减仓；股票的收盘价跌破了止盈线时，则加仓。这种策略的关键在于设置合适的止损、止盈点，以免发生过度调仓的行为。
仓位管理
仓位管理是指通过调整仓位大小，以达到尽可能减小损失、增加收益的目的。目前有两种常用的仓位管理方法，分别是缩量增量管理法和量价曲面管理法。
缩量增量管理法
缩量增量管理法是将资金投入到那些有增长潜力的股票上，同时缩小对那些表现不佳的股票的投资。缩量增量管理法的一个重要方法就是加仓和减仓。在初始阶段，只选择那些增长迅速的股票，在后期逐步增加持仓，这样可以尽可能避免出现“过度仓位”。同时，在减仓时，也可以根据历史表现来选择那些表现不佳的股票，逐渐减少持仓。
量价曲面管理法
量价曲面管理法与缩量增量管理法不同之处在于，它采用资金量和资产价值之间统一曲面的管理策略，使得所有资产的投资都能够被充分利用。量价曲面管理法把资产价值与资金量之间的关系拟合成曲线，把资产的投资路径、资产分配比例和投资金额、价格的关系表述成曲面，然后通过优化曲面参数，在资金量和资产价值两个轴上找到最佳平衡点。
均衡配对
均衡配对指的是根据自己的投资目标，找到最佳的投资比例，通过买入、卖出多个股票，来实现投资目标的实现。均衡配对的目标是找出一个投资比例，在这个比例下，所有的投资都是最佳配置，既能实现投资目标，又能避免过度风险。
交易策略
交易策略是指在股票市场中交易时所采取的手段和规则。股票交易具有系统性、连贯性、自动化、高度标准化、可追溯等特点。交易策略可以分为趋势跟踪策略、交易信号策略、风险控制策略等。
趋势跟踪策略：该策略指的是根据股票市场的发展趋势，选择一批行业龙头股票，并根据这些股票的走势，判断其整体走势，根据该趋势发出交易信号。例如，在上证50指数周线震荡买入并持有；下跌时，跌幅超过一定阈值卖出。交易信号策略：该策略是通过对交易信号的研究和预测，采用一定的规则或方法，来判断股票价格的走势、确认是否执行交易。例如，如果一个股票的价格上涨超过某个阈值，则立刻买入；如果股票的价格下跌超过某个阈值，则立刻卖出。风险控制策略：该策略是通过降低资金风险的方式，来防范可能发生的意外风险，保证投资安全。例如，设置止损、止盈点、仓位限制、最小份额限制等。
3.3 如何炒股票
3.3.1 炒股票的好处
虽然股票市场一直是投资的热门话题，但为什么仍然有那么多的人加入股票投资呢？其原因主要有以下几点：
投资收益：股票投资是一种高风险高收益的投资方式，收益往往会高于债券和现金，尤其是在大牛市中。个人炒股的成本比较低：无论是个人还是企业，为了获取市场的青睐，都需要不断花费大量的时间、金钱和精力，而炒股票的成本相对较低，仅需略微了解市场即可投资。有大量便宜的、相对而言稳定的投资产品：股票市场的产品有很多，市场上存在大量的公募基金，它们在涨跌中都有相对固定的投资收益，而且可以一键套利、多空共存。
3.3.2 如何买进股票
关注股票信息。雪球提供了多种形式的财经数据显示，如最新行情、研报、公告等，点击左侧菜单栏中的财经模块，进入股票详情页。在右侧的“行情快讯”中，可以看到当前各支股票的最新走势。
研究股票价格走势图。在“图表”标签页中，选择日K线图，查看其中的技术指标，如收盘价、均线等。根据自己对股票走势的感觉，决定是否要买入该股票。
设置交易策略。为了选准买卖点，需要设置一个止盈止损点。一般情况下，股票的买卖点一般在股价的最高价或最低价，因此可以通过设置买入、卖出时的价格来设置止盈止损点。
下单购买股票。登录美股账户后，可以进行股票的交易。首先，选择需要购买的股票，点击左侧菜单栏中的“股票”，进入买卖页面。在“买入”模块，填入购买数量、价格和买入手续费。然后，点击下单按钮，确认订单信息，确认支付。最后，耐心等待交易结果。
4.投资股票市场的收益和风险
4.1 股票投资的收益
股票投资的收益来源于两个方面：
股票的利润或盈利：股票市场中的任何一种证券的盈利来源于公司或企业为营运或经营业务而产生的收入。它是公司发放给股东的股息、薪酬、租金或利润。投资组合的价值变动：由于股票市场具有一定时间性，因此投资组合的价值随着时间的推移而波动。投资组合的价值包括了投资组合中的资产数量和价值，以及指数基金的投资回报。
4.2 股票投资的风险
股票投资的风险主要有以下几个方面：
操作风险：投资人可能由于错误操作而导致股票价格下跌或者暂停交易。管理风险：由于股票市场的复杂性和多样性，可能会引起经纪人或交易所的管理风险。信用风险：投资者可能会被交易平台操纵，从而损害自己的信用。政策风险：一些政治因素也可能影响股票市场的走势，如经济危机、货币政策的变化等。
5.如何实现个人财富自由
5.1 不要依赖投资
不要依赖于股票市场，认为它能解决所有的问题。投资只是生活中的一部分，不要把其它所有的领域都视作它的替代品。
5.2 如何选购股票
首先要搞清楚自己需要什么。购买股票的目的是为了获得足够的收入以养活自己，而不是为了赚取股票市场的市场估值。所以，在购买股票前，必须要做好投资决策。
查阅相关公司的财务报告，了解其运营状况和利润。检查公司是否已经上市，看上市日期是否合适。根据自身的经济状况，制定相应的计划和目标。识别符合自己兴趣爱好和工作需求的股票。
5.3 如何交易股票
股票的交易分为开多、开空、平多、平空四种方式。下面我们详细介绍这些交易方式。
5.3.1 开多（Buy to Cover)
在开多的交易方式中，买入的金钱用于多买指定的股票，直到持仓数等于或超过设定的目标价位时再平仓。多空双向市场的特点决定了这种方式的收益要远高于另一种开仓方式，尤其是在大盘炒作的时代。不过，这里也有一些注意事项需要注意。
保证金要求：开多交易需要花费保证金，保证金的要求根据交易金额、时间、仓位、股票数量等多方面因素而异。风险承担：在开多交易中，风险主要集中于股票市场的波动、交易所交易规则的变化、个人操作不当等方面。平仓点设置：开多交易的平仓点可以是卖出价或任何其它固定价位。
5.3.2 开空（Short Sell)
在开空交易中，你以一定的价格出售指定的股票，直到持仓数等于或超过设定的目标价位时再平仓。多空双向市场的特点决定了这种方式的收益要远高于另一种开仓方式，尤其是在大盘下跌的时代。
保证金要求：开空交易需要花费保证金，保证金的要求根据交易金额、时间、仓位、股票数量等多方面因素而异。风险承担：在开空交易中，风险主要集中于股票市场的波动、交易所交易规则的变化、个人操作不当等方面。平仓点设置：开空交易的平仓点可以是买入价或任何其它固定价位。
5.3.3 平多（Sell to Cover)
在平多交易中，你以一定的价格买入指定的股票，直到持仓数等于或超过设定的目标价位时再卖出。多空双向市场的特点决定了这种方式的收益要远高于另一种平仓方式，尤其是在大盘下跌的时代。
保证金要求：平多交易不需要花费保证金。风险承担：在平多交易中，风险主要集中于个人操作不当等方面。平仓点设置：平多交易的平仓点可以是卖出价或任何其它固定价位。
5.3.4 平空（Covered Short)
在平空交易中，你以一定的价格卖出指定的股票，直到持仓数等于或超过设定的目标价位时再买入。多空双向市场的特点决定了这种方式的收益要远高于另一种平仓方式，尤其是在大盘上涨的时代。
保证金要求：平空交易不需要花费保证金。风险承担：在平空交易中，风险主要集中于个人操作不当等方面。平仓点设置：平空交易的平仓点可以是买入价或任何其它固定价位。
6.常见问题解答
6.1 股票市场的前景如何？
股票市场的前景目前看来仍然充满希望，各大交易平台都在尝试改善用户的体验，试图为股票交易者提供更多便捷、便于理解的服务。另外，有一些名企也在主导这项市场，如苹果、阿里巴巴、Facebook、Twitter等。这些新入局者可能会面临市场的竞争，不过总体来看，股票市场仍然是一个蓬勃发展的领域。
